Różnica między funduszem hedgingowym a funduszem wspólnego inwestowania
Share
Fundusze hedgingowe i fundusze wspólnego inwestowania to dwa popularne instrumenty inwestycyjne w puli, w których wielu inwestorów powierza swoje pieniądze zarządzającemu funduszem, który inwestuje to samo w różnego rodzaju papiery wartościowe będące przedmiotem publicznego obrotu. ZA fundusz wspólnego inwestowania to inwestycja, która daje inwestorowi możliwość dokonania inwestycji w zróżnicowany i profesjonalnie zarządzany koszyk papierów wartościowych, przy stosunkowo niskim koszcie.
Z drugiej strony, fundusz hedgingowy są niczym innym jak niezarejestrowanymi prywatnymi inwestycjami. który wykorzystuje różnorodne techniki handlu i inwestuje pieniądze w papiery wartościowe o zróżnicowanym ryzyku.
Główną różnicą między tymi dwoma drogami inwestycyjnymi jest to, że podczas gdy fundusz wspólnego inwestowania dąży do względnych zwrotów, fundusze hedgingowe ścigają zwroty bezwzględne. W tym artykule znajdziesz ważne różnice między funduszem hedgingowym a funduszem wspólnego inwestowania, więc przeczytaj.
Treść: Hedge Fund Vs Mutual Fund
- Wykres porównania
- Definicja
- Kluczowe różnice
- Wniosek
Wykres porównania
| Podstawa do porównania | Fundusz hedgingowy | Fundusz wspólnego inwestowania |
|---|---|---|
| Znaczenie | Fundusz hedgingowy to portfel inwestycji, w którym niewielu wykwalifikowanych zamożnych inwestorów gromadzi pieniądze na zakup aktywów. | Fundusz powierniczy, w którym oszczędności kilku inwestorów są łączone w celu zakupu zdywersyfikowanego koszyka papierów wartościowych po niskich kosztach, jest znany jako fundusz wspólnego inwestowania. |
| Powrót | Absolutny | Krewny |
| Zarządzanie | Agresywnie zarządzany. | Stosunkowo mniej agresywnie zarządzany. |
| Właściciele | Mało | Tysiące |
| Rodzaj inwestora | Fundusz emerytalny, fundusz na dożycie, osoby o wysokiej wartości netto. | Inwestorzy detaliczni |
| Rozporządzenie | Mniej regulacji | Ściśle regulowane przez SEBI |
| Opłaty | Oparte na wydajności. | Na podstawie procentu zarządzanych aktywów. |
| Własność zarządzającego funduszem | Znaczny | Nieistotne |
| Przezroczystość | Informacje przekazywane wyłącznie inwestorom. | Roczne sprawozdania są publikowane, a półroczne ujawnianie wyników aktywów. |
Definicja funduszu hedgingowego
Prywatny portfel inwestycji, który wykorzystuje zaawansowane strategie inwestowania i zarządzania ryzykiem w celu generowania dobrych zysków, jest znany jako fundusz hedgingowy. Fundusz dopuszcza tylko ograniczoną liczbę akredytowanych inwestorów, którzy łączą swoje pieniądze z zarządzającym funduszem, który inwestuje pieniądze w różne rodzaje aktywów. Zarządzający funduszem pobiera opłatę za zarządzanie funduszami, która zależy od zysków uzyskanych z aktywów funduszu.
Fundusz hedgingowy to partnerstwo inwestycyjne, w którym tylko kilku inwestorów o wysokiej wartości netto może zainwestować w fundusz. Minimalna kwota początkowej inwestycji w fundusz jest stosunkowo wysoka. Fundusz jest wolny od surowych przepisów. Czynnik ryzyka jest bardzo wysoki w przypadku funduszy hedgingowych, dlatego zarządzający funduszem stosuje agresywne strategie, takie jak sprzedaż krótkich, opcja handlowa, inwestowanie w głęboko zdyskontowane papiery wartościowe lub oczekiwanie na określone zdarzenie, itp. Jednak fundusz wykorzystuje te instrumenty finansowe, które minimalizują ryzykować i zwiększać zwroty.
Definicja funduszu wspólnego inwestowania
Pod pojęciem „fundusz wspólnego inwestowania” rozumiemy narzędzie inwestycyjne, w którym wielu inwestorów łączy swoje zasoby na rzecz wspólnego celu ustanowionego przez fundusz. Inwestorzy zbierają i łączą swoje pieniądze z zarządzającym funduszem, który wykorzystuje pulę funduszy do inwestowania w zróżnicowany koszyk papierów wartościowych na rynku kapitałowym, takich jak akcje, obligacje i inne towary zbywalne.
Zarządzający funduszem jest ekspertem od portfela i dba o efektywne zarządzanie funduszem oraz kontrolę nad nim. Zarządzający pobiera opłatę za zarządzanie funduszem, która jest oparta na wartości aktywów funduszu.
Inwestorzy funduszu mają udziały w aktywach funduszu wspólnego inwestowania, przy czym część własności zależy od funduszy wniesionych przez każdego inwestora. Zwrot z funduszu wspólnego inwestowania zależy od jego wyników, jeśli wartość wzrośnie, zwrot wzrośnie, aw odwrotnym przypadku zwrot może spaść. Zysk netto i wzrost wartości kapitału dzielone są pomiędzy posiadaczy jednostek proporcjonalnie do ich kapitału.
Kluczowe różnice między funduszem hedgingowym a funduszem wspólnego inwestowania
Różnicę między funduszem hedgingowym a funduszem wspólnego inwestowania można wyraźnie określić na następujących podstawach:
- Fundusz hedgingowy jest opisywany jako inwestycja portfelowa, w ramach której tylko kilku akredytowanych inwestorów może łączyć swoje pieniądze w celu zakupu aktywów. Fundusze wspólnego inwestowania to profesjonalnie zarządzany instrument inwestycyjny, w którym fundusze gromadzone od kilku inwestorów są gromadzone razem w celu zakupu papierów wartościowych.
- Fundusze hedgingowe dążą do absolutnych zysków. Natomiast fundusze wspólnego inwestowania dążą do względnego zwrotu z inwestycji w papiery wartościowe.
- Fundusze hedgingowe są agresywnie zarządzane, a zaawansowane techniki inwestowania i zarządzania ryzykiem służą do osiągania dobrych zwrotów, co nie ma miejsca w przypadku funduszy wspólnego inwestowania.
- Właściciele funduszu wspólnego inwestowania są liczni, tzn. Mogą istnieć tysiące właścicieli funduszu wspólnego inwestowania. Liczba właścicieli funduszy hedgingowych jest jednak ograniczona.
- Jeśli mówimy o typie inwestorów, inwestorzy funduszy hedgingowych są inwestorami o wysokiej wartości netto. Z drugiej strony fundusz wspólnego inwestowania ma małych inwestorów detalicznych.
- Fundusze hedgingowe są lekko regulowane, podczas gdy fundusze inwestycyjne są ściśle regulowane przez indyjską giełdę papierów wartościowych (SEBI).
- Opłaty za zarządzanie zależą od procentu aktywów zarządzanych w funduszach wspólnego inwestowania. W przeciwieństwie do funduszy hedgingowych, w których opłaty za zarządzanie oparte są na wynikach aktywów.
- W funduszach hedgingowych zarządzający funduszem ma również znaczną część własności. W przeciwieństwie do funduszy wspólnego inwestowania, w których zarządzający funduszem nie posiada znacznych udziałów.
- W funduszach wspólnego inwestowania raporty są publikowane corocznie, a ujawnianie wyników aktywów odbywa się co pół roku. W przeciwieństwie do funduszy hedgingowych, w których informacje są przekazywane wyłącznie inwestorom, a operacji nie ujawnia się publicznie.
Wniosek
Jeśli jesteś amatorem rynku kapitałowego i chcesz zainwestować w jeden z tych dwóch funduszy, możesz dokonać wyboru na podstawie posiadanych zasobów. Jeśli masz dużą ilość pieniędzy, możesz wybrać fundusze hedgingowe, a jeśli Twoja kwota inwestycji jest niska, możesz zdecydować się na fundusze wspólnego inwestowania.
