Różnica między GAAP a 704 (b)

Niezależnie od tego, czy jest to spółka partnerska, przedsiębiorczość czy firma korporacyjna, zrozumienie podstaw rozliczania transakcji biznesowych jest bardzo ważne dla sprawnego funkcjonowania firmy. Bez wiedzy o tym, jak prowadzić książki i jakie są różne sposoby ich utrzymania, możesz nie być w stanie prawidłowo przedstawić informacji osobom związanym z firmą. Na przykład istnieje wiele spółek partnerskich i spółek z ograniczoną odpowiedzialnością (LLC), które są opodatkowane jako spółki partnerskie, w których wymagane jest prowadzenie dwóch rodzajów książek. Jedna księga prowadzona jest na podstawie ogólnie przyjętych zasad rachunkowości, a druga na podstawie podstawy opodatkowania.

Księgi prowadzone na podstawie ogólnie przyjętych zasad rachunkowości (GAAP) rejestrują transakcje biznesowe zgodnie z zasadami określonymi przez radę rachunkowości finansowej, natomiast w księgach podatkowych transakcje są rejestrowane zgodnie z zasadami wewnętrznego kodeksu przychodów do obliczenia dochód do opodatkowania. Istnieje jednak inny zestaw książek, które powinny być prowadzone przez firmy, ale często nie są. Książki te są znane jako książki z sekcji 704 (b), a książki te są przygotowywane zgodnie z zasadami określonymi w sekcji 704 (b) i starają się przedstawić ekonomikę transakcji.

Co to jest 704 (b)?

Jak już wspomniano, książki przygotowane zgodnie z zasadami GAAP są oparte na zasadach rachunkowości finansowej. Ale celem 704 (b) książek jest ujawnienie istotnego efektu ekonomicznego podziału między partnerów. Zgodnie z przepisami określonymi w 704 (b) rachunki kapitałowe powinny być prowadzone zgodnie ze szczegółowymi zasadami, które nie są ani częścią GAAP, ani podatkiem. Na przykład, jeżeli nieruchomość jest wniesiona przez partnera w ramach spółki osobowej, wówczas zgodnie z sekcją 704 (b), rachunek kapitałowy partnera wnoszącego wkład musi zostać zapisany na FMV lub w wartości godziwej tej nieruchomości. Podobnie, jeżeli nieruchomość jest dystrybuowana, rachunek kapitałowy dystrybutora powinien być obciążony godziwą wartością rynkową tej nieruchomości.

Nie jest wymagana specjalna ocena w celu ustalenia wartości godziwej rynku w prowadzeniu ksiąg zgodnie z sekcją 704 (b). Zgodnie z przepisami wszyscy partnerzy mogą ustalić godziwą wartość rynkową, jeśli strony są niekorzystne i jest to transakcja na warunkach rynkowych.

Co to jest GAAP?

Ogólnie przyjęte zasady rachunkowości lub GAAP są narzucane przez przedsiębiorstwa w celu zapewnienia minimalnego poziomu spójności sprawozdań finansowych, który jest przydatny do analizowania spółek pod kątem inwestycji. Różne firmy stosują się do zasad GAAP, aby przygotować raporty finansowe dla interesariuszy. W przeciwieństwie do 704 (b), zgodnie z metodami rachunkowości stosowanymi w GAAP, wartość godziwa składnika aktywów jest korygowana tylko w przypadku niektórych zdarzeń, które są znane jako zdarzenia „zwiększenia” lub „zmniejszenia”. Na przykład, jeśli nowy partner dołącza do spółki partnerskiej, obecni partnerzy mogą chcieć przekształcić swój kapitałowy rachunek księgowy, a dla celów biznesowych mogą oni udokumentować swoją własność w ramach wzrostu wartości aktywów zgromadzonych, zanim nowy partner dołączył do firma.

Przykład

W przypadku spółki partnerskiej zawsze wymagane są trzy zestawy książek, które są przygotowane zgodnie z przepisami podatkowymi w celu obliczenia dochodu do opodatkowania, GAAP w celu obliczenia dochodu z działalności gospodarczej oraz 704 (b) w celu obliczenia efektu ekonomicznego transakcji biznesowych. Załóżmy, że w przedsiębiorstwie jest dwóch partnerów: partner A i partner B. Partner A przynosi środki w wysokości 1000 USD, podczas gdy partner B zapewnia nieruchomość o wartości rynkowej wynoszącej 1000 USD w firmie partnerskiej. B domaga się przyspieszonej amortyzacji, która zmniejsza podstawę opodatkowania wartości nieruchomości do 400 USD. Metoda amortyzacji liniowej stosowana w rachunkowości GAAP, która obniża wartość nieruchomości do 700 USD. Teraz wartość majątku wniesionego przez B będzie miała następującą podstawę: 700 USD dla GAAP, 400 USD dla celów podatkowych i 1000 USD dla sekcji 704 (b). Aby obliczyć amortyzację podlegającą amortyzacji nieruchomości zgodnie z sekcją 704 (b), powinna ona mieć taki sam stosunek, jak amortyzacja podatkowa do podstawy opodatkowania, chyba że odbywa się to zgodnie z metodą naprawczą zgodnie z sekcją 704 (c).

W powyższym przykładzie, jeśli amortyzacja podatku za pierwszy rok wynosi 40 USD, amortyzacja obliczona zgodnie z 704 (b) zostanie obliczona w następujący sposób: Obliczenie amortyzacji poniżej 704 (b) = 40 USD / 400 razy x 1000 USD = 100 USD

Różnica między GAAP a 704 (b)

Likwidacja - W momencie likwidacji wpływy powinny być rozdzielane między partnerów zgodnie z dodatnimi rachunkami kapitałowymi. Są to tak zwane rachunki kapitałowe zgodnie z sekcją 704 (b), a nie rachunki podatkowe lub rachunki kapitałowe GAAP. W przypadku GAAP wpływy są rozdzielane między partnerów zgodnie ze współczynnikami podziału dochodu i strat.

Dlaczego warto utrzymywać rozdział 704 (b) i GAAP Books? -Wymagane jest prowadzenie ksiąg zgodnie z sekcją 704 (b), ponieważ jest to generalnie wymagane przez prawo podatkowe, ale nie ma obowiązku wykazywania tych książek w bilansie zeznania podatkowego spółki. Po drugie, książki te służą do identyfikacji ekonomicznej istoty umowy. Z drugiej strony, księgi GAAP muszą być utrzymywane w celu spełnienia wymogu sprawozdawczego przedsiębiorstwa oraz w celu wykazania spójności informacji finansowych przedstawianych akcjonariuszom i innym interesariuszom firmy.