Clinton vs. Trump - porównanie planów podatkowych

Jest to obiektywne porównanie proponowanych planów podatkowych wydanych przez Hillary Clinton i Donalda Trumpa. Pod wieloma względami ich polityka podatkowa jest zasadniczo zgodna z platformą ich partii politycznej - Clinton chce osób o wysokich dochodach płacących większy procent swoich dochodów z podatków, podczas gdy Trump chce obniżyć podatki na wszystkich poziomach dochodów.

Przyjrzymy się nie tylko konkretnym propozycjom planu podatkowego każdego kandydata, ale także wpływowi, jaki będą miały te propozycje, jak szacują analitycy zewnętrzni.

Szczegółowe porównanie obu kandydatów we wszystkich kwestiach w kampanii znajduje się na stronie Hillary Clinton vs Donald Trump.

Zaktualizuj 12 sierpnia 2016 r: 8 sierpnia Trump wygłosił przemówienie w Detroit, przedstawiając zmienioną politykę gospodarczą i nowe propozycje podatkowe, które różnią się od tych, które wcześniej zaproponował. To porównanie zostało napisane przed tym przemówieniem, dlatego uwzględniliśmy zarówno jego starą, jak i jego nowe propozycje. Jednak kampania Trumpa usunęła z ich witryny niektóre dokumenty, do których odwoływaliśmy się (i cytowaliśmy) w celu opisania jego wcześniejszych propozycji.

Wykres porównania

Plan podatkowy Donalda Trumpa a tabela porównawcza planu podatkowego Hillary Clinton

	Plan podatkowy Donalda Trumpa	Plan podatkowy Hillary Clinton
Filozofia podatkowa	Obniż podatki dla wszystkich	Zwiększ podatki, zwłaszcza od osób o wysokich dochodach.
Nawiasy podatkowe - zwykły dochód	Trzy - 12%, 25%, 33%. Wcześniejsza propozycja: 10%, 20%, 25%	Osiem - 10%, 15%, 25%, 28%, 33%, 35%, 39,6%, 43,6%
Klasy podatkowe - dochód z inwestycji	Trzy - 0%, 15%, 20%	Złożony. Zyski długoterminowe zostaną ponownie zdefiniowane na posiadane aktywa> 6 lat. Stawki podatkowe wynoszą 0%, 15%, 20% i 24% w długim okresie. Dodatkowe dopłaty do niektórych. Wyższe stawki dla wszystkich, jeśli aktywa są przechowywane przez okres krótszy niż 6 lat.
Podatek dochodowy od inwestycji netto	Uchylać	Zachować
Podatek od nieruchomości	Uchylać	Zachowaj i rozwiń. Zwiększ stawkę podatkową z 40% do 45%; i dodaj nowe przedziały podatkowe odpowiednio dla 50%, 55% i 65% dla nieruchomości o wartości powyżej 10 milionów USD, 50 milionów USD i 500 milionów USD.
Podatek od prezentów	Uchylać	Zachować
Wpływ na PKB	Pozytywne 11% (według szacunków Fundacji Podatkowej)	Ujemny 1% (według szacunków Fundacji Podatkowej)
Wpływ na tworzenie miejsc pracy	Pozytywny. 5,3 miliona nowych miejsc pracy (według szacunków Fundacji Podatkowej)	Negatywny. 311,000 mniej miejsc pracy (według szacunków Fundacji Podatkowej)
Wpływ na dług publiczny	Negatywny. Dług publiczny o 10 trylionów dolarów (oszacowany przez Tax Foundation)	Pozytywny. Niższy dług publiczny o 191 miliardów USD (według szacunków Fundacji Podatkowej)
Wpływ na płace	Pozytywny. + 6,5% wzrost płac (według szacunków Fundacji Podatkowej)	Negatywny. -0,8% wzrost płac (według szacunków Fundacji Podatkowej)
Najwięksi beneficjenci	Osoby o wysokich dochodach	Osoby o niskich dochodach

Zawartość: Clinton vs Trump - porównanie planów podatkowych

• 1 indywidualne podatki
  • 1.1 Plan Clintona dotyczący podatków indywidualnych
  • 1.2 Plan podatkowy Trumpa dla osób fizycznych
  • 1.3 Podatek od nieruchomości
• 2 podatki od osób prawnych
• 3 Krytyka
  • 3.1 Analiza Moody's
• 4 Preferencje wyborców
• 5 referencji

Podatki indywidualne

Większość propozycji obu kandydatów dotyczy podatków dochodowych nakładanych na osoby fizyczne. System podatkowy w Ameryce jest progresywny. Oznacza to, że wraz ze wzrostem rocznego dochodu większa część tego dochodu musi być płacona w formie podatków. na przykład dla pojedynczych podmiotów w 2016 r. stawka podatku od pierwszych 9275 USD dochodu wynosi 10%, ale wzrasta do 15% w przypadku dochodów od 9275 do 37.650 USD i rośnie do maksymalnie 39,6% za 415,050 USD.

Nawiasy federalnego podatku dochodowego 2016

Stawki podatkowe od zysków kapitałowych zależą od ogólnego przedziału podatkowego i tego, jak długo aktywa były przechowywane przed sprzedażą z zyskiem

Istnieją jednak pewne „luki” w kodeksie podatkowym, w których niektóre rodzaje dochodów podlegają opodatkowaniu według niższej stawki. na przykład dochód z długoterminowych zysków kapitałowych jest opodatkowany maksymalnie w wysokości 20%, nawet jeśli dochód ten wynosi miliony dolarów. Niektórzy krytycy twierdzą, że ta rozbieżność między stawkami podatku od pracy / płac i dochodów z inwestycji jest niesprawiedliwa. To jest powód, dla którego Warren Buffett płaci niższą część swoich dochodów w podatkach niż większość swoich pracowników.

Plan Clintona dotyczący podatków indywidualnych

Propozycje Clintona dotyczą głównie zamknięcia tych „luk”. Najważniejsze elementy jej planu podatkowego obejmują:

• Dodatkowa opłata podatkowa w wysokości 4% od dochodów przekraczających 5 milionów USD. Stworzyłoby to nowy przedział podatkowy w wysokości 43,6% (39,6 + 4) dla dochodów przekraczających 5 milionów USD. Wszystkie pozostałe przedziały podatkowe pozostałyby takie same jak te przedstawione na powyższej tabeli.
• „Reguła Buffetta” nakładająca wymóg co najmniej 30% stawki podatkowej na osoby o dochodach powyżej 1 miliona USD. Niektóre osoby generują większość swoich dochodów z inwestycji opodatkowanych według niższej stawki (zysków kapitałowych). Ta zasada zmniejszyłaby korzyść podatkową z dochodów z inwestycji dla osób zarabiających ponad 1 milion USD w danym roku.
• Wszystkie wyszczególnione odliczenia byłyby ograniczone do wartości podatkowej wynoszącej 28%. Wyszczególnione odliczenia faworyzują ludzi w wyższych przedziałach podatkowych. na przykład odliczenie odsetek od kredytu hipotecznego w wysokości 10 000 USD zmniejsza twoje zobowiązanie podatkowe tylko o 1 500 USD, jeśli jesteś małżeństwem w grupie podatkowej 15% (roczny dochód < $75,300). But if you are in the 35% marginal tax bracket (income between $413,350 and $466,950), then the tax savings on the same $10,000 mortgage interest deduction is $3,500. Clinton's proposal is to limit the tax benefit of all itemized deductions to 28%. So in this scenario, the tax savings would be capped at $2,800 for $10,000 in mortgage interest. Naturally, this provision only affects people who are in a tax bracket higher than 28%.
• Zwiększ poziomy stawek podatkowych od zysków kapitałowych. Obecnie istnieją tylko dwa poziomy, na które dzielone są zyski kapitałowe - krótkoterminowe (aktywa utrzymywane 1 rok). Ideą tego systemu jest nagradzanie inwestycji długoterminowych zamiast spekulacji. Jeżeli aktywa są utrzymywane długoterminowo przed sprzedażą z zyskiem, podlegają opodatkowaniu według stawki niższej niż zyski krótkoterminowe. Clinton chce zwiększyć liczbę poziomów do siedmiu (< 1yr, 1-2 yrs, 2-3 yrs, and so on with the lowest tax rate bracket for assets held for more than 6 years).
• Ogranicz ilość pieniędzy, które można zaoszczędzić na korzystnych podatkowo kontach emerytalnych, takich jak konta IRA i konta 401 tys. Clinton uważa, że ​​te korzystające z podatków rachunki zostały niewłaściwie wykorzystane do ochrony wielu dochodów z podatków, mimo że IRS nakłada ograniczenia co do kwoty, jaką można wpłacać na takie konta każdego roku. Jej plan podatkowy proponuje nałożyć więcej ograniczeń na całkowitą wartość, jaką te rachunki mogą zgromadzić.
• Odsetki naliczone powinny być opodatkowane według zwykłych stawek podatku dochodowego. Odsetki naliczone to opłata za wyniki wypłacana zarządzającemu inwestycjami, zwykle oparta na zwrotach generowanych przez zarządzającego funduszem inwestycyjnym. Od dawna - i długo kontrowersyjna - luka, przenoszone odsetki są opodatkowane według stawki podatku od zysków kapitałowych, która jest znacznie niższa niż stawka podatku od wynagrodzeń. Wiele prób legislacyjnych mających na celu podniesienie tej stawki podatkowej nie powiodło się.
• Ulga podatkowa w wysokości 1200 USD na wydatki opiekuna
• Podwyższenie podatku od nieruchomości a.k.a. „podatek od śmierci” od 40% do 45%; i zmniejszyć zwolnienie z podatku od nieruchomości z 5,45 mln USD do 3,5 mln USD.

Plan podatkowy Trumpa dla osób fizycznych

Podatki to złożony problem. Na przykład nie wszyscy zgadzają się, że niższa stawka podatku od zysków kapitałowych jest luką. Podobnie opodatkowanie dochodów z dywidend można uznać za podwójne opodatkowanie, ponieważ dywidendy to zyski spółek wypłacane akcjonariuszom. Firmy już płaciły podatki od swoich dochodów, a dywidendy są wypłacane z dochodu netto firmy po opodatkowaniu.

Republikański pogląd na podatki jest taki, że niższe podatki stymulują działalność gospodarczą. To z kolei skutkuje wyższy przychody dla rządu federalnego, ponieważ ciasto jest większe, mimo że rządowy udział w cieście jest mniejszy.

Zgodnie z tym republikańskim stanowiskiem plan podatkowy Trumpa zaleca obniżki podatków dla wszystkich poziomów dochodów. Najważniejsze elementy planu podatkowego Trumpa obejmują:

• Zmniejsz liczbę nawiasów podatkowych Trump opowiadał się za posiadaniem tylko 4 przedziałów podatkowych - 0%, 10%, 20% i 25%. Oznaczało to, że najwyższy przedział podatkowy byłby znacznie niższy niż obecnie. Osoby o wysokich dochodach skorzystałyby najbardziej na tych obniżkach podatków; chociaż ludzie na wszystkich poziomach dochodów będą mieli niższy rachunek podatkowy. W sierpniu Trump wydał zmieniony plan gospodarczy, w którym proponowane stawki podatkowe wynosiły: 12%, 25%, 33%. Mimo że jest on niższy niż obecny system podatkowy, jest on wyższy niż jego pierwotna propozycja i ma na celu odnieść się do krytyki, że jego plan podatkowy byłby bardzo drogi, a zatem zwiększyć dług publiczny.

Indywidualne wsporniki podatku dochodowego u Donalda Trumpa Stary Plan podatkowy

• Zwiększ standardowe odliczenie do 25 000 USD na osobę
• Podatki od dywidend i zysków kapitałowych należy ograniczyć do 20% Obecnie istnieje pewna dopłata do niektórych dochodów z inwestycji z dywidend i zysków kapitałowych, która została nałożona na fundusz Obamacare. Na przykład plan Trumpa uchyli podatek od dochodu z inwestycji netto (NIIT), który został zastosowany w celu sfinansowania ustawy Affordable Care Act (np. Obamacare). Podatek ten - obecnie 3,8% - dotyczy dochodów z inwestycji dla gospodarstw domowych zarabiających ponad 250 000 USD.
• Uchylenie AMT (alternatywny podatek minimalny). AMT został nałożony, aby zapewnić, że osoby o dochodach powyżej pewnego poziomu płacą przynajmniej pewną jego część z podatków. Cel był podobny do reguły Buffetta zaproponowanej przez Clintona. Jednak na przestrzeni lat progi AMT nie zawsze nadążały za inflacją i utrudniały kodeks podatkowy, a jednocześnie obejmowały większy odsetek ludności niż pierwotnie zamierzano.
• Uchylenie podatku od nieruchomości i podatku od darowizn. Republikanie twierdzą, że podatki od nieruchomości (tzw. „Podatek śmierci”) i podatki od darowizn są niesprawiedliwe, ponieważ osoba obdarowywana lub osoba, która zmarła, której majątek zmienia się teraz, już płaciła podatki od przekazywanego majątku. Kiedy podatki są nakładane na prezenty lub spadki, rząd w efekcie podwaja się. Trump chce wyeliminować oba te podatki.
• Należne odsetki należy opodatkować jako zwykły dochód, a nie niższą stawkę podatku od zysków kapitałowych. W odejściu od tradycyjnych polityków republikańskich plan Trumpa faktycznie zgadza się z planem Clintona, że ​​odsetki powinny być opodatkowane jako zwykły dochód.

Podatek od nieruchomości

Republikanie nazywają podatek od nieruchomości „podatkiem od śmierci”, ponieważ jest on nakładany na majątek jednostki po jej śmierci, gdy majątek jest dziedziczony przez spadkobierców. Podatek jest przedmiotem wielu dyskusji ekonomistów i analityków politycznych. Podsumowano tutaj kilka ważnych argumentów za i przeciw podatkowi od nieruchomości.

Donald Trump, podobnie jak większość republikanów, chce uchylić podatek od nieruchomości. Natomiast Hillary Clinton chce podnieść ten podatek. Obecnie nieruchomości mniejsze niż 5,45 mln USD są zwolnione z podatku od nieruchomości; majątek powyżej tej kwoty opodatkowany jest w wysokości 40%. Clinton po raz pierwszy zaproponował wyższą stawkę podatkową (45%) i niższy próg (3,5 mln USD) do zastosowania podatku.

Później Clinton zrewidowała swoją propozycję, aby uczynić ją bardziej postępową. Jej najnowszą propozycją są następujące przedziały podatkowe dla podatku od nieruchomości: Brak (do 5,45 mln USD), 45% (5,45 do 10 mln USD), 50% (10-50 mln USD), 55% (50 - 500 mln USD), 65% dla bogactwo większe niż 500 milionów dolarów.

Analitycy twierdzą, że zwiększenie podatków zaproponowane przez Clintona nie zwiększy dochodów dla rządu, ponieważ praktycznie wszystkie duże nieruchomości znajdą sposoby na uniknięcie tego podatku poprzez rozsądne planowanie nieruchomości.

Firmowe podatki

Podatki dochodowe od osób prawnych są dużym źródłem dochodów dla rządu federalnego. Obaj kandydaci mają kilka propozycji usprawnienia systemu podatku od osób prawnych.

Najważniejsze propozycje Clintona dotyczące podatków od osób prawnych obejmują:

• Nowy podatek od transakcji o wysokiej częstotliwości. Transakcje o wysokiej częstotliwości są wykorzystywane przez firmy zajmujące się obrotem finansowym do szybkiego handlu na giełdach, a proces ten może zwiększyć cenę płaconą przez inwestorów detalicznych za te same papiery wartościowe. Zwiększa to ryzyko, nie zwiększając przy tym wartości finansowej systemu finansowego.
• Ulga podatkowa dla firm, które ustanawiają plany podziału zysków z pracownikami. Wspierając firmy dzielące zyski ze swoimi pracownikami, ulga podatkowa z tytułu podziału zysków Clinton będzie obowiązywać przez pierwsze dwa lata programu podziału zysków spółki. Kwota kredytu wyniesie 15% podzielonych zysków i będzie ograniczona do kwoty podziału wynoszącej 10% rocznego wynagrodzenia pracownika.
• Zamknij lukę „premii reasekuracyjnej”, w której firma płaci składki reasekuracyjne swojej spółce zależnej w innym kraju.

Najważniejsze elementy planu podatkowego Trumpa dla firm obejmują:

• Zmniejsz stawkę podatku dochodowego od osób prawnych z 35% do 15% Niższa stawka podatku od przedsiębiorstw stymuluje działalność gospodarczą i zachęca firmy do lokalizowania się w Stanach Zjednoczonych.
• Nie zezwalaj na odraczanie podatku dochodowego od osób prawnych od dochodów zagranicznych. Sprowadzaj pieniądze korporacyjne za granicę z powrotem do USA, stosując jednorazową stawkę podatku od repatriacji w wysokości 10%. Jest to najbardziej merytoryczna propozycja dotycząca podatków od przedsiębiorstw, która pojawiła się u któregoś z kandydatów. Amerykańskie firmy mają za granicą miliardy dolarów. Gdyby te pieniądze zostały repatriowane do USA, należny byłby podatek dochodowy. Odłożyli więc zwrot pieniędzy. Plan Trumpa polega na jednorazowym złagodzeniu stopy repatriacji, aby zachęcić do sprowadzenia wszystkich pieniędzy z powrotem do kraju. Następnie firmy nie będą mogły odraczać podatków od dochodów zagranicznych. Obywatele USA, jako osoby fizyczne, są zobowiązani do płacenia podatków od całego dochodu - zagranicznego i krajowego. Proponowana reguła doprowadziłaby do zgodności przepisów, tak aby korporacje nie były w stanie odroczyć podatków od dochodów zagranicznych.
• Ograniczenia dotyczące kwoty odsetek, które można odliczyć od podatku

Krytyka

Ideą planu podatkowego Clintona jest podniesienie podatków, a plan Trumpa wymaga obniżek podatków. Tak więc zgodnie z planem Clintona dochody dla rządu federalnego wzrosłyby, a deficyt budżetowy zmniejszyłby się. Z drugiej strony plan Trumpa kosztowałby rząd federalny ponad 10 trylionów dolarów w ciągu 10 lat.

Kilku zewnętrznych analityków oszacowało wpływ planu Trumpa na 10 lat. Szacunki wahają się od 9,5 do 12 trylionów strat w przychodach.

Ale to nie jest pełna historia. Propozycje Trumpa stymulują gospodarkę, zwiększają PKB i tworzą więcej miejsc pracy; a zwolennicy twierdzą, że ten wzrost gospodarczy zrekompensowałby zmniejszenie dochodów. Mówiąc prosto, ciasto będzie rosło, więc nawet przy mniejszym udziale rząd nie straci dochodów.

Choć argumentacja ta jest zdecydowanie uzasadniona, The Tax Foundation, konserwatywna firma badawcza, obliczyła, że ​​nawet biorąc pod uwagę ten wzrost, plan podatkowy kosztowałby ponad 10 bilionów dolarów w ciągu 10 lat. Ten deficyt dochodów bezpośrednio zwiększyłby dług publiczny.

Plan podatkowy Clintona nie jest również pozbawiony wad. Podnoszenie podatków, chociaż podnosi dochody publiczne i pomaga zmniejszyć dług publiczny, ma przerażający wpływ na gospodarkę. Fundacja Podatkowa szacuje, że plan Clintona obniżyłby dochody wszystkich podatników po opodatkowaniu o co najmniej 0,9% i zmniejszył PKB o 1% w perspektywie długoterminowej.

Wpływ ekonomiczny planów podatkowych zaproponowanych przez Hillary Clinton i Donalda Trumpa, oszacowany przez Tax Foundation

Krytycy nazwali kompleksowy plan podziału zysków Clintona i sztuczką. Plan sugeruje, że po dwóch latach „firmy, które ustanowiły plany podziału zysków i czerpały z nich korzyści, nie będą już potrzebowały kredytu na utrzymanie planów”. Nie ma dowodów na to, że tak by było. Nie oferuje również możliwości finansowania ulgi podatkowej. Co więcej, troszczy się o zbyt dużą ingerencję rządu w to, jak prywatne firmy ukształtowały wynagrodzenie dla swoich pracowników.

Innym problemem związanym z propozycjami Clintona dotyczącymi opodatkowania zysków kapitałowych jest sama złożoność, jaką wprowadza. Dzisiaj inwestorom (i ich brokerom) łatwo jest podzielić zyski kapitałowe na krótko- i długoterminowe w oparciu o to, czy aktywa były przechowywane przez okres dłuższy niż jeden rok. Podział tego na 7 różnych poziomów zwiększyłby złożoność sprawozdawczości dla instytucji finansowych i złożoność dokumentacji podatkowej dla osób fizycznych.

Analiza Moody's

Moody's Analytics, spółka zależna agencji ratingowej i badawczej Moody's Corp., przeanalizowała propozycje polityki gospodarczej zarówno Clintona, jak i Trumpa. Głównym autorem tej analizy jest Mark Zandi, zarejestrowany demokrata, który przekazał maksymalną dopuszczalną kwotę 2 700 $ na kampanię Clinton, ale który doradzał republikańskiemu senatorowi Johnowi McCainowi w wyścigu prezydenckim w 2008 roku. Pan Zandi przepowiedział zwycięstwo Clintona od sierpnia 2015 r., Więc należy zauważyć jego stronniczość.

Analiza Moody's wykazała, że ​​gdyby wszystkie propozycje gospodarcze Clintona zostały wprowadzone w życie, gospodarka stworzyłaby 10,4 miliona miejsc pracy podczas jej prezydentury, a PKB wzrósłby o 2,7% rocznie. Ich prognoza utrzymania obecnego stanu rzeczy wynosi 7,2 miliona miejsc pracy i 2,3% wzrostu PKB. więcej niż oczekiwano zgodnie z obowiązującym prawem.

Analiza propozycji ekonomicznych Donalda Trumpa przeprowadzona przez Moody'ego przewiduje wzrost PKB o 1,4% i zatrudnienie o 3,5 miliona mniej niż przewiduje to obecne prawo.

Preferencje wyborców

Chociaż w planach podatkowych kandydatów istnieje wiele różnic, wyborcy często nie dokonują wyboru na podstawie polityki. W lekkim spojrzeniu na to, jak ludzie podejmują decyzje, a następnie je racjonalizują, ten film pokazuje reakcję zwolenników Clintona w Nowym Jorku, kiedy powiedziano im o propozycjach planu podatkowego Trumpa.

Bibliografia

• Plan podatkowy Donalda Trumpa (PDF) - Oficjalna strona internetowa
• Stanowisko Trumpa w sprawie podatków - Oficjalna strona internetowa
• Stanowisko polityczne Clintona w sprawie podatków - Oficjalna strona internetowa
• Analiza planu podatkowego Hillary Clinton - Fundacja Podatkowa
• Analiza propozycji podatkowych Hillary Clinton - Centrum polityki podatkowej
• Plany podatkowe Przepisz plan podatkowy - Politico
• Analiza planu podatkowego Donalda Trumpa - Fundacja Podatkowa
• Analiza planu podatkowego Donalda Trumpa - Centrum polityki podatkowej
• Sprawdzanie faktów Przemówienie Donalda Trumpa na temat gospodarki - Dziennik Wall Street
• Kandydaci i twoje podatki - PBS
• Jak Clinton i Trump różnią się od podatków - New York Times
• Trump vs Clinton on the Economy - Wiadomości CBS
• Informacje specjalne: polityka podatkowa głównych kandydatów na prezydenta - Wolters Kluwer Podatki i księgowość