Różnica między YTD Return a Yield

Istnieje wiele osób, które mogły inwestować na rynku po raz pierwszy. Wszystko, co chcą wiedzieć, to ile pieniędzy zarabiają na swojej inwestycji, ale ostatecznie uświadamiają sobie, że ich inwestycja generuje zupełnie inną liczbę zwrotów i zysków. Jeśli spojrzysz na raporty finansowe, zobaczysz, że terminy „dochód” i „zwrot YTD” są używane inaczej. To nie oznacza tego samego. Oba terminy są jednak używane do obliczania wzrostu i wartości akcji. Aby jasno zrozumieć różnicę między nimi, spójrzmy na definicję YTD Return i Yield.

Zwrot roczny (zwrot YTD)

Zwrot z roku na rok lub zwrot z YTD to termin używany do opisania wyniku finansowego od początku bieżącego roku do dnia, w którym wyniki finansowe są raportowane. Zwykle 1 stycznia jest uważany za datę początkową, ale może być inny, jeśli rok obrotowy firmy jest inny niż 1 stycznia (tj. Jeśli jest to 31 grudnia).

Zwrot YTD jest wykorzystywany w sprawozdaniach finansowych firmy w celu poinformowania interesariuszy i kierownictwa firmy o bieżących i oczekiwanych wynikach za dany rok.

Wydajność

Z drugiej strony, dochód odnosi się do zwrotu pieniężnego uzyskanego z zabezpieczenia finansowego lub inwestycji. Termin dochód jest różnie stosowany dla różnych papierów wartościowych. Na przykład, zysk z obligacji lub zysk z kuponu to roczna kwota odsetek płaconych od wartości głównej obligacji lub może to być również zwrot z inwestycji oparty na dywidendach wypłacanych przez spółki na rzecz ich akcjonariuszy.

Różnice między zyskiem a zwrotem z roku na rok (zwrot YTD)

Oto niektóre z różnic między zwrotem YTD a zyskiem:

Uznanie kapitału

Małe firmy z potencjałem wzrostu w przyszłości zwykle nie wypłacają dywidend. Wysoką rentowność zwykle uzyskują firmy o ugruntowanej pozycji i fundusze wspólnego inwestowania, które inwestują w obligacje. Jeśli na przykład wydajność wynosi 4% lub 5%, oznacza to, że inwestujesz bardzo ostrożnie i szukasz stałego strumienia dochodów zamiast wzrostu wartości kapitału.

Natomiast zwrot YTD reprezentuje wzrost wartości zainwestowanych pieniędzy. Osoby, które są w stanie uzyskać wyższy zwrot z inwestycji w swój portfel inwestycyjny, stosują agresywne podejście do inwestowania. Firmy koncentrują się głównie na aprecjacji wartości akcji, a nie na dystrybucji zysków jako dywidendy dla inwestorów.

Porównywanie wydajności

Wprawdzie Yield to dochód uzyskany z inwestycji i można go wykorzystać do pomiaru wyników firmy, w którą inwestujesz, ale nie daje to pełnego obrazu i nie jest wiarygodnym miernikiem przy podejmowaniu decyzji inwestycyjnych, ponieważ może być zwodniczy. Można go jednak stosować wraz z innymi środkami w ramach procesu decyzyjnego.

Zwrot YTD jest często wykorzystywany do porównania wyniku bieżącego roku z wynikami poprzednich lat w celu zmierzenia wydajności i wzrostu. Pozwala to zarządowi firmy sprawdzić, czy działania operacyjne są wykonywane zgodnie z planem, czy też występują odchylenia od planu, i umożliwia im osiągnięcie zamierzonych rezultatów. Na przykład, jeśli sprzedaż XYZ Ltd. od stycznia do czerwca 2015 r. Sumuje się do 1 205 000 USD, a wartość sprzedaży w poprzednim roku od stycznia do czerwca wyniosła 1 800 000 USD, to ostrzegłoby kierowników firmy o problemach i problemach w dziale sprzedaży. Zidentyfikowanie tych trendów na wczesnym etapie pozwala firmie podjąć działania naprawcze i zapobiec spadkowi sprzedaży. Umożliwia także firmom wdrożenie lepszej strategii i nadrobienie utraconych zysków.

Dlatego, pomimo bardzo niskiej rentowności, możesz mieć wysoki poziom zwrotu YTD ze względu na agresywne podejście handlowe. Jeśli jesteś młodym człowiekiem w wieku od 20 do 40 lat, powinieneś skupić się na zysku YTD, a nie na zyskach, ponieważ zyski nie mają żadnej wartości, chyba że oczywiście chcesz zacząć uzupełniać swój zwrot zainwestowanymi środkami ilość.